Ολοκληρώθηκε τον Ιούλιο η περίοδος δημόσιου σχολιασμού των προτεινόμενων αλλαγών που εισάγουν τα πρότυπα GIPS 2010. Από τον Ιανουάριο έως τον Ιούλιο, περισσότερες από 140 επιστολές με σχόλια από περισσότερες από 20 χώρες υποβλήθηκαν στην Εκτελεστική Επιτροπή των GIPS. Η επιτροπή θα αξιολογήσει τα σχόλια και θα αποφασίσει αν απαιτούνται αλλαγές στο προσχέδιο.
Οι προτεινόμενες αλλαγές στα πρότυπα GIPS περιλαμβάνουν:
- Στη δήλωση συμμόρφωσης με τα πρότυπα, θα συμπεριλαμβάνεται γνωστοποίηση για το αν η εταιρία έχει επαληθευθεί, και για ποιες περιόδους. Η αλλαγή αυτή γίνεται προκειμένου να τονισθεί η σημασία της διαδικασίας επαλήθευσης και να ενθαρρύνει τις εταιρίες να ακολουθούν την σύσταση της επαλήθευσης.
- Η έννοια της Εύλογης Αξίας (Fair Value) θα αντικαταστήσει την Τρέχουσα Αξία (Market Value) όσον αφορά την αποτίμηση των χαρτοφυλακίων. Η αλλαγή αυτή εκτιμάται ότι θα αυξήσει την ακρίβεια, τη διαφάνεια, και την αξιοπιστία των αποτιμήσεων που χρησιμοποιούνται για τον υπολογισμό των αποδόσεων. Η αλλαγή αυτή είναι εξάλλου συνεπής με τα Διεθνή Λογιστικά Πρότυπα.
- Η δυνατότητα εξαίρεσης των χαρτοφυλακίων εν λευκώ διαχείρισης, τα οποία δεν είναι διαχειριζόμενα επ’ αμοιβή, από τα σύνθετα χαρτοφυλάκια (composites), απαλείφεται. Πλέον, όλα τα χαρτοφυλάκια εν λευκώ διαχείρισης, με ή χωρίς αμοιβή διαχειριζόμενα, θα πρέπει να συμπεριλαμβάνονται σε ένα τουλάχιστο σύνθετο χαρτοφυλάκιο.
- Θα γνωστοποιείται η (ετησιοποιημένη) τυπική απόκλιση περιόδου τριών ετών για το σύνθετο χαρτοφυλάκιο και το δείκτη αναφοράς. Η προσθήκη αυτή προτείνεται καθώς η τυπική απόκλιση αποτελεί ένα μέτρο κινδύνου που είναι ευρέως κατανοητό και υπολογίζεται σχετικά εύκολα. Η χρήση ενός συγκεκριμένου μέτρου κινδύνου θα επιτρέψει την εύκολη σύγκριση μεταξύ διαφορετικών στρατηγικών και εταιριών.
- Στην περιγραφή του σύνθετου χαρτοφυλακίου θα περιλαμβάνονται επαρκείς πληροφορίες που θα επιτρέπουν σε ένα δυνητικό επενδυτή να κατανοήσει τους κινδύνους της επενδυτικής στρατηγικής του σύνθετου χαρτοφυλακίου.
- Θα υπάρχει γνωστοποίηση για το ποιο ποσοστό του ενεργητικού ενός σύνθετου χαρτοφυλακίου αποτελείται από κεφάλαια της εταιρίας (seed capital).
- Διευκρινίζονται περαιτέρω ο σκοπός και το πεδίο εφαρμογής της επαλήθευσης καθώς και οι απαιτούμενες διαδικασίες επαλήθευσης που πρέπει να ακολουθούν οι επαληθευτές, προκειμένου να αυξηθεί η κατανόηση και η συνέπεια της διαδικασίας επαλήθευσης.
- Η σύσταση ότι οι επενδύσεις Ακίνητης Περιουσίας θα πρέπει να αποτιμώνται από εξωτερικό εκτιμητή τουλάχιστον μια φορά κάθε 12 μήνες, γίνεται απαίτηση.
- Υπάρχουν νέες προβλέψεις για τα κεφάλαια κλειστού τύπου που επενδύουν σε Ακίνητη Περιουσία, όπως ότι πρέπει να παρουσιάζεται ο ετησιοποιημένος Από Ενάρξεως Εσωτερικός Βαθμός Απόδοσης (Since Inception IRR) για κάθε έτος από την έναρξη του σύνθετου χαρτοφυλακίου. Οι επιπλέον προβλέψεις είναι εν γένει ανάλογες με αυτές των Ιδιωτικών Κεφαλαίων.
- Οι ερμηνευτικές διατάξεις αναφορικά με φορολογικά θέματα που αφορούσαν συγκεκριμένες χώρες, αφαιρέθηκαν από τα πρότυπα και θα αντιμετωπίζονται ξεχωριστά.
- Προστέθηκε στο γλωσσάριο ένας αναλυτικός ορισμός του υποψήφιου πελάτη.
- Ορισμένες γνωστοποιήσεις θα μπορούν να αφαιρεθούν από μια συμμορφούμενη παρουσίαση ύστερα από κάποιο διάστημα.
Η τελική έκδοση των GIPS 2010 αναμένεται να δημοσιευθεί τον Ιανουάριο του 2010 με έναρξη ισχύος την 1η Ιανουαρίου 2011.